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【数字化转型案例】XTP专业的量化交易服务提供者

更新时间:2023-05-24 11:19:10 【生财有道】 0次浏览

内容简介中泰证券股份有限公司中泰证券股份有限公司成立于2001年5月，是全国大型综合类上市券商，在全国28个省市自治区设有45家分公司、280多家证券营业部，员工9000多人，控股中泰期货、中泰资本、中泰金融国际、中泰资管、中泰创投、齐鲁股权交易中心、万家基金，形成了集证券、期货、基金等为一体的综合性证券控股团体。一、案例简述中泰证券一直高度器重金融与科技的融会

中泰证券股份有限公司中泰证券股份有限公司成立于2001年5月，是全国大型综合类上市券商，在全国28个省市自治区设有45家分公司、280多家证券营业部，员工9000多人，控股中泰期货、中泰资本、中泰金融国际、中泰资管、中泰创投、齐鲁股权交易中心、万家基金，形成了集证券、期货、基金等为一体的综合性证券控股团体。

一、案例简述

中泰证券一直高度器重金融与科技的融会发展，将金融科技作为公司的四大战略之一，积极推进公司向线上化、智能化、数字化转型，尽力打造“智慧券商”。

近几年公司以数字化转型为抓手，不断加大金融科技的资金和人才投入力度，推进金融科技在公司利用落地，在决策管理、风险把持、智能投顾等方面均已取得了必定成效。

为了晋升专业服务才能，解决机构客户的痛点，更好的为量化投资业务赋能，公司自主研发了XTP极致交易平台。

在国内财富管理转型的大浪潮下，XTP极致交易平台紧密缭绕量化私募的核心需求连续做有黏性、有口碑的产品，凭借高并发、低延时、优良的交易体验等特色连续吸引优质私募。

通过长时光的投入建设，XTP成为财富管理转型中优良量化资产的凑集地。

XTP也为公司年收入增加带来较大推进，并带动了公司融资融券、财富管理、产品出售、托管外包等业务的发展。

二、转型工作情形

战略计划

2015年公司同意XTP立项建设，断定XTP战略定位及方向。

2019年公司制订了《中泰数字化转型计划报告》，提出了“半年初见成效、一年全面起势、三年整体晋升”的整体工作请求，连续加大XTP的建设。

2021年，公司编制《中泰证券“十四五”金融科技计划》，制订出以价值为导向，以“数字化转型、科技赋能业务”为主线的金融科技发展思路，同时明白了XTP从产品迈向平台的发展战略。

XTP的极客之路，始终保持三个原则：

第一个原则深度懂得用户并找到核心痛点。

量化私募的实质特点，决议了全部商业模式的方向，紧密缭绕量化私募的核心痛点，做有黏性有口碑的产品。

第二个原则保持开放，做大社区。

体系对接是量化投资最大的门槛，量化私募最担忧的是不断定性。

不断定性带来各种风险和大批的时光、人员成本。

因此，保持开发，实现体系对接，才干有各种机遇。

第三个原则坚持抑制和坚持聚焦。

有所不为，有所为，只专注于为程序化交易建最快的跑道，包括极速行情，极速交易方面。

不碰策略，不构建中泰证券封锁的策略编写回测平台。

业务模式

XTP极致交易平台凑集了行业高达90%，300多家主流量化私募机构，客户资产范围已达700多亿元，交易额接近9万亿，已经成为量化范畴领先品牌。

同时，XTP积极与开源社区合作，供给了极简接口，支撑多种渠道、多种方法接入。

数据有tushare、rqdata，策略编写及回测有米筐、聚宽、优矿，策略交易有vn.py、quantbox等，有体系或没有体系的客户都可以实现与XTP的对接，友爱的对接方法也得到了国内私募的青睐。

在推广模式方面，一是依附XTP的“极速交易、极速行情、极致风控、极致体验”等核心性能及优势不断吸引优质私募。

二是成立赋能小分队，开启平台打法，多部门结合路演，强化分支机构对量化的认识，协同融资融券、产品出售、收益互换等业务的推动，推进XTP资金范围增加。

三是公司通过召开X-Club XTP开发者大会，吸引业界所有的量化私募以及合作伙伴进行开放友爱的交换，分享摸索量化投资的进程与经验，共同交换量化投资的作风趋势与未来远景，助力XTP生态的建设。

技巧架构

XTP极致交易平台拥有全体的知识产权，没有采取任何开源或商业库，完整自研从零开发，包含所有要害数据构造、内存管理和网络处置，以最大可能来进步体系的性能。

同时XTP还通过自主研发服务框架进步体系开发效力和体系稳固性。

技巧架构

极致交易平台是中泰证券完整自主研发的低延时、高可用的交易平台，技巧上来说，重要包含以下模块：

订单管理体系：OMS是一个基于内存的高速订单管理体系，除了接收用户下单、成交回报自动推送外，还实现了对数十项风控指标的实时检讨，确保各类异常订单能够被及时发明。

极速报盘网关：OGW供给了对上交所、深交所的高效报盘，并实现了订单的持久化，确保XTP体系在异常情形下不会丧失所有交易数据。

利用程序接口：向用户供给了极为友爱易用的API，支撑C++/Python/Java/VB/Go等主流编程语言，使得用户对接XTP极为便利机动。

配套客户端程序：向XTP应用的客户供给了多种客户端程序以满足各类用户的需求，包含MFC版/QT跨平台版/SMART互联网版/同花顺专用版/通达信专用版等交易客户端软件。

用户管理体系：UAS供给对用户委托通道KEY的管理/分发、用户权限管理以及风控指标设置、用户Level2行情应用的授权审计等功效，从而确保其交易的合法合规性。

实时监控体系：RMS供给盘中对体系本身和用户交易的实时监控，对各种异常情形进行实时告警。

要害技巧

从技巧实现方面，引入了一些先进的硬件装备和设计理念，做了必定的软硬件联合：

FAST解码器：针对STEP协定和FAST编码的特色，自主研发发的专用FAST解码器，可实现STEP级的并行处置和FAST级的按需解码，具有极高的解码效力。

内存数据库：自主研发的专用内存数据库为订单管理体系和实时风控供给了微秒级的处置效力。

高性能网络库：应用低延时网卡供给的高等特征开发的高性能网络库用于XTP内部节点的网络交互，使得内部节点间的网络延时进一步下降。

原子钟：应用原子钟实现了XTP内部服务器的高精度对时。

主动化测试框架：为XTP相干体系专门开发的主动化测试框架，实现了XTP测试用例的主动化履行，进步了XTP产品宣布效力。

利用程序接口：功效完美，简略易用的利用程序接口设计使得用户对接XTP极为便利。

XTP产品生态

不断完美XTP服务生态，为专业投资者供给更个性、更多元的服务，打造财富管理的主要资产平台。

基于XTP极致交易平台，公司也着力于通过多种道路构建多层次、专业的投资服务生态圈，包含SMARTX客户端、AlgoX算法总线体系、前端风控体系RiskX等等，其中SMARTX客户端供给手动交易与量化交易一站式解决计划，AlgoX能供给算法交易服务，RiskX实时供给前端风控功效。

三、转型成效

企业价值

助力公司事迹增加。

XTP极致交易平台凑集了行业高达90%，300多家主流量化私募机构，客户资产范围已达700多亿元，交易额接近9万亿，连续为公司营业收入做贡献。

以XTP为依托、以中泰量化30产品为突破口的客户拓展及财富管理后果初显，助力中泰量化30产品2021年销量超130亿元，远超2020年的销量，进一步助力公司事迹的增加。

晋升公司影响力。

经过近几年的深耕，XTP已经成为服务专业投资者的名片。

XTP在行业内获得多个重量级奖项，包含由中国人民银行、中国证监会主办的“2020年度金融科技发展奖”，由中国盘算机协会颁发的云鹰奖最高成绩奖，由山东省财政厅、中国人民银行、山东省金融办结合颁发的优良金融产品奖，由中国人民银行主管金融电子化杂志社颁发的开发创新突出贡献奖等，既展示了公司金融科技实力，也晋升了公司的影响力。

社会价值

为数字化转型的发展起到示范引领作用。

2021年7月，公司数字化转型与流程管理项目入选国务院国资委“国有重点企业管理标杆创立举动”标杆项目名单，公司成为唯一一家入选创立名单的券商以及唯一一家入选标杆项目标山东省国有企业。

公司认真贯彻“数字中国”“数字强省”的唆使精力，自动对标世界一流管理模式，对证券行业转型发展、金融服务实体经济均起到必定的示范、引领作用。

搭建PB-XTP服务生态圈，晋升投资者风险防备意识。

公司XTP极致交易平台，在服务机构投资者方面形成了强盛的品牌效应和良好口碑，目前公司已经形成以XTP 自主研发极致交易体系为核心、行业尺度化机构交易体系为基本、定制化交易体系为突破点的PB-XTP服务生态圈，在合理合规的基本上，活泼了中国股票市场的日间交投，为国内程序化交易的发展做出了摸索。

公司举办的X-Club开发者大会，吸引各方投资者，为行业搭建了技巧交换的平台，在晋升技巧程度的同时，晋升投资者的风险防备意识。

四、面临的痛点难点及建议

公司在各条线数字化建设做出了多方面的尝试工作，各条线都取得了必定的结果，但随着数字化转型的不断深刻，也不断面临着如下问题：

一是专业人才严重缺少，目前全部XTP和人工智能团队大部分的人员都是来自于互联网、BAT、Google、微软。

随着XTP功效的完美、生态圈的搭建，对于懂技巧、懂业务、懂量化、懂策略的专业人才仍是有很大的需求，下一步将进一步晋升团队薪酬与提升通道竞争力，引进人才与培育人才并重，不断扩展团队实力。

二是不断面对第三方供给商的竞争，新兴的极速交易供给商发展迅猛，竞争策略也较多，已深度介入到技巧培训、券商程序化交易业务赋能，如何做好防守抵抗第三方供给商的竞争，是XTP连续尽力的方向。